Почему должен работать технический анализ
Если посмотреть репортажи с финансовых рынков, то можно увидеть, что никаких графиков у биржевых трейдеров нет.
Почему? Потому что крупным деньгам, а именно такие деньги торгуют на этих биржах, графики не нужны. Свои торговые решения они принимают согласно стакану и уровням, которые они определили по тому же стакану.
То есть они анализируют то, что есть на данный момент, а не то, что было раньше. На нашем сайте есть замечательная статья на эту тему, где хорошо описано как работают крупные деньги.
Стакан – основа ценообразования, поэтому именно он является первой инстанцией в определении будущего движения цены.
В свою очередь, графики, индикаторы и другие инструменты технического анализа – это уже производные инструменты. Соответственно, их эффективность будет меньше, чем у биржевого стакана.
Работает ли технический анализ
Эффективность тех. анализа меньше, чем у стакана, но это не означает, что тех. анализ совсем не работает.
В большинстве случаев уровни, полученные посредством технического анализа, совпадают с уровнями, которые действительно видны в стакане.
Например, открывая сделку, вы видите локальный экстремум, поэтому выставляете на него свой стоп лосс. Также сделают и другие трейдеры, в результате чего выходит такая картинка:
Получается, что вы не анализировали стакан, но уровни, полученные с помощью тех. анализа, совпали с уровнями в стакане.
Так вот, за счет массовости таких совпадений, как раз и работает технический анализ.
Но как вы понимаете, каждый видит уровни по-своему, поэтому появляется некая погрешность, которая и делает эффективность технического анализа ниже, чем у стакана.
Что работает лучше
Итак, мы поняли, что чем большее количество трейдеров реагирует одинаково, тем больше вероятность того, что цена учтет определенный уровень.
Исходя из этого, можно сделать простой вывод: чем проще инструмент технического анализа, тем лучше он работает. Например, паттерн треугольник будет лучше работать, чем сложные паттерны Гартли.
К простым и рабочим инструментам тех. анализа можно отнести:
- Линию тренда.
- Горизонтальные уровни поддержки и сопротивления.
- Классические паттерны.
Все они дают нам конкретные уровни/зоны, с которыми цена будет взаимодействовать в будущем.
В свою очередь, индикаторы менее эффективны. Да, многие пользуются индикаторами, но найти хотя бы один, который использует большое количество трейдеров нереально.
Даже если взять самый популярный индикатор Moving Average, то его можно настроить таким образом, что в один момент разные трейдеры будут покупать и продавать одновременно. В принципе, чтобы далеко не ходить, взгляните на эти тесты индикатора MA, они подтверждают вышесказанное.
Что тогда говорить о самописных пользовательских индикаторах?
Подытожим: чем проще инструмент тех. анализа, тем больше людей его используют, больше вероятность того, что цена будет с ним взаимодействовать.
Вывод: «Торгуйте попроще» (Эйнштейн по этому поводу).
